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SELL SIDE
Assessoramos nossos clientes em todas as
etapas do processo de venda de uma empresa.
1 MODELAGEM ECONÔMICO-FINANCEIRA & VALUATION
- Levantamento e análise dos números contábeis históricos;
- Elaboração de projeções financeiras baseadas em premissas operacionais para apresentação a potenciais investidores;
- Análise comparativa das projeções com o histórico de outras empresas similares para validação das premissas adotadas;
- Mapeamento dos principais players e análise do histórico de transações do setor.
2 PREPARAÇÃO DOS MATERIAIS DE ROADSHOW
- Preparação de um Teaser, para realizar abordagens iniciais, sem expor detalhes;
- Preparação de um Memorando de Informações, ressaltando diferenciais competitivos e plano de crescimento.
3 MAPEAMENTO DE POTENCIAIS INVESTIDORES
- Mapeamento dos potenciais investidores com racional estratégico para se interessar pela empresa;
- Aprovação da lista de potenciais investidores que serão abordados.
4 ESTRUTURAÇÃO DO MODELO DA OPERAÇÃO
- Análise da melhor estrutura para os sócios, considerando opções como venda de ações, troca de ativos, earn-out, cash-out, entre outras possibilidades.
5 ABORDAGENS E DISCUSSÕES PRELIMINARES COM INVESTIDORES
- Apresentação e discussão do negócio da empresa com os investidores interessados;
- Identificação dos investidores que têm interesse firme no negócio
6 NEGOCIAÇÃO DE OFERTAS NÃO VINCULANTES
- Uso da competição entre investidores para negociar melhorias nas propostas recebidas;
- Seleção da melhor proposta para a empresa.
7 DILIGÊNCIA
- Acompanhamento do trabalho de auditores e advogados (quando aplicável); Suporte à equipe da empresa durante o processo.
8 NEGOCIAÇÃO DE CONTRATOS FINAIS (TSA LAW)
- Negociação com foco em maximizar o valor gerado na transação e reduzir potenciais riscos para a empresa.
BUY SIDE
Atuamos desde a definição da estratégia
até o fechamento nas operações de aquisição de empresas.
1 DEFINIÇÃO DA ESTRATÉGIA DE AQUISIÇÃO
- Entendimento do modelo de aquisição desejada pelo cliente;
- Análise das principais transações do setor e estudo dos múltiplos praticados.
2 IDENTIFICAÇÃO DE TARGETS E ABORDAGEM
- Mapeamento estratégico de potenciais Targets;
- Análise de tendência de consolidação do mercado e movimentação dos principais players;
- Abordagem inicial para entendimento de intenções de venda.
3 AVALIAÇÃO DE VIABILIDADE DA OPERAÇÃO
- Entendimento das intenções do Target com a transação;
- Alinhamento de expectativas entre as partes, com relação aos termos da operação.
4 NEGOCIAÇÃO E ELABORAÇÃO DA CARTA DE INTENÇÕES
- Apresentação de uma Non-binding offer (Oferta não vinculante);
- Negociação da Oferta não vinculante, de forma a alinhar as expectativas do modelo de precificação do ativo.
5 DILIGÊNCIA
- Acompanhamento do processo completo de due diligence contábil, financeira, fiscal, trabalhista e civil.
6 NEGOCIAÇÃO DOS TERMOS FINAIS DA AQUISIÇÃO
- Negociação das contingências identificadas nas Diligências;
- Definição do preço final da transação e fluxo de pagamento.
7 DESENHO DO MODELO SOCIETÁRIO DA OPERAÇÃO
- Estudo do modelo societário mais eficiente para a operação;
- Formalização do Acordo de Quotistas e Contrato Social da companhia.
8 APOIO NA INTEGRAÇÃO PÓS-DEAL
- Apoio na criação do Planejamento Estratégico;
- Acompanhamento das decisões importantes e direcionamentos estratégicos, com participação ativa no Conselho Administrativo.
9 ACOMPANHAMENTO DE EARN-OUT E OPÇÃO DE COMPRA
- Acompanhamento da performance da companhia pós-deal, no caso de earn-out ou opção de compra.